编制投资理论的关键在于体系不应该依靠于参数，也就是说参数在大范围内变动的时候都应该产生类似的绩效。可目前还没有找到吻合这个条件的投资理论。当然，一些研究项目还正在进行中。

有一个和我资历基原形当的交易者也有类似的看法，但他在总结经验的基础上提出了一个设想，并通过其他一些资深交易者的测试讨论和发展，已渐渐成为今年最引人注目的外汇交易策略。

这个策略最基本的情势是如许的：比方说，我们做多EURUSD，同时也做多USDCHF。(目的是对冲以降低单方向的风险)

做多EURUSD：在当前价格上下200点范围内每隔25点布一张买单，每张买单都不设止损，获利平仓目标25点。

同样的，做多USDCHF：在当前价格上下200点每隔25点布一张买单，每张买单都不设止损，获利平仓目标25点。

实行：每日隔几个小时检查一下有没有成交后获利平仓的买单，一旦某单获利平仓了，比如说1.2000买入，而在1.2025平仓获利，那么就在该买单开立的价位1.2000重新再开设一张买单，换言之，随时保证每隔25点都有一张买单。

假如某个价格成交的买单还没有获利平仓，那么在该价位不再开设买单。

可以想象，假如EURUSD上涨，那么就会触发EURUSD上的连续串买单获利平仓。同时USDCHF必然下跌，在USDCHF上将蕴蓄一批未平仓买单，而假如EURUSD价格随后跌回，那么USDCHF就会上涨，在USDCHF上得到连续串获利平仓，而在EURUSD上蕴蓄一批未平仓买单。假如价格在一个范围内往返拉锯，就赓续获利平仓并重新开设新单，再成交，再获利平仓。

提出这个方法的作者MARK一开始采用2000美元试验资金，用比较高的风险暴露，获得了4周4倍的业绩，但因抗风险能力较弱，在6月初欧元的连续串下跌中爆仓了。此后，他用3000美元重新开立帐户，采用了相对保守的风险管理和投资组合，交易8个货币对，到目前为止获得接近80%的收益。另外一些交易者，尤其是体系交易者，大规模地采用这种方法，甚至行使API主动交易，资金投入大都在1万美元以上，收益情况也很稳固。

这个操法的本质在于交易价格拉锯的区间，交易部位很小，1000美元的帐户，最多每张单只能下0.1手，以保证不会因某一方向的大幅直线活动带来大批的未平仓亏损而引起爆仓。

真正的网格交易法不是一种短线投资理论。拉网的范围越大，价格在网之外运行的几率就越小。但短线手法显明对于网格的建立是有帮助的。好的短线手法可以使得在逆势方向上被挂住的单子较少，而在顺势方向上则行使重仓位获利。这是网格交易法能行使于实战的需要前提。有些人综合了波动率突破，支撑阻力位，动态仓位大小，多层网格，追随止损，可以使得资金的回撤控制在特别很是小的范围。

可以想象，由于网格帐面亏损的扩大在一段趋势的方向上是指数式上升的，所以既然有人能使得资金回撤很小，那么其获利平仓的力度肯定是特别很是惊人的。另一个方向，是JOVE提出的定期关闭网格法，他的体例是当网格获利或亏损达到10%就悉数平仓。如许一来他可以获得特别很是多次的10%利润(由于行情80%以上的时间都在盘整)，而在另外一些情况下仅仅损失10%。他的这种体例也很值得考虑，这一方面行使了网格的上风另一方面避开了长趋势对于网格的冲击。但关闭网格毕竟是认赔，假如有办法对付长趋势对于网格的冲击的话，那么永世性的网格显然在将来具有更大的潜力，永不认赔直到获利平仓是网格操作法的核心思想。这仅仅是我小我的猜测，还很难说有可靠的理论依据。可以这么设想，在一年以后，操作的区间到达了一个新的区域，在这个区域，操作的单量比起一年前可能要大1倍到2倍，这时候一年前在最远端挂住的那些单子对于帐面亏损的影响就不那么大了。只要能始终保证获利平仓赓续增长可用的资金，那么越靠近当前的单子份量越大，越是对帐户具有更大的影响。

一个纯粹机械的网格风险是特别很是大的，可以说风险和回报几乎不成比例，大概必要预备10万的资金来保证最后获得1万的收益。

但网格交易法天生具有三大上风：1。不必要判断时机，减低操作压力。时机抉择是所有技术分析的难点所在，从长远来看，2000笔交易以上，不大可能有人寄托时机抉择克服市场。2。不害怕市场发生转变。市场的参与者，经济环境都会使得市场发生转变，从而使得现有的投资理论失效。3。可以在网格中使用任何其他的分析方法。任何有用的方法都会增长网格的结果。由于这三大上风的绝对顽强性，使许多人被吸引其中。